Bloomberg — A CVC Capital Partners concordou em comprar a gestora de crédito norte-americana Marathon Asset Management, o mais recente exemplo de consolidação entre as empresas de investimentos alternativos.
A CVC, listada em Amsterdã, comprará a Marathon em uma transação em dinheiro e ações, com uma contrapartida básica avaliada em até US$ 1,2 bilhão, compreendendo US$ 400 milhões em dinheiro e até US$ 800 milhões em ações da CVC, de acordo com um comunicado na segunda-feira (26).
O acordo também inclui uma contrapartida de ganho vinculada ao desempenho financeiro futuro da Marathon no período de 2027 a 2029, de até US$ 200 milhões em dinheiro e US$ 200 milhões em ações da CVC.
O negócio “expande significativamente o acesso da CVC ao grande e crescente mercado norte-americano por meio das posições de liderança de mercado da Marathon em crédito público, imobiliário, oportunista e baseado em ativos”, segundo o comunicado. Espera-se que a aquisição seja positiva para o lucro por ação a partir de 2028, antes de qualquer sinergia de receita ou custo.
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A combinação aumentará os ativos remunerados sob gestão da unidade de crédito da CVC para cerca de 61 bilhões de euros (US$ 72 bilhões).
Os fundadores da Marathon - Bruce Richards e Lou Hanover - continuarão a dirigir conjuntamente as estratégias de crédito da Marathon, e a Marathon passará a se chamar CVC-Marathon, de acordo com o comunicado.
O mercado de empresas de investimentos alternativos tem se tornado cada vez mais aquecido nos últimos anos, com grandes empresas buscando crescer em áreas onde não possuem habilidades, enquanto os fundadores de empresas especializadas se preparam para se aposentar.
A empresa sueca de private equity EQT concordou, em 22 de janeiro, em comprar a Coller Capital por US$ 3,2 bilhões, com o objetivo de se firmar no mercado em expansão de ações secundárias, um dos segmentos de crescimento mais rápido do setor.
Fundada em 1998, a Marathon supervisiona mais de US$ 24 bilhões em ativos com uma equipe de aproximadamente 190 profissionais globais, de acordo com seu website.
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